- Akcie Sportradar stoupají a některé na Wall Street jsou konstruktivní na jménu
- Viditelnost smlouvy a silná rozvaha patří mezi katalyzátory
Akcie společnosti Sportradar (NASDAQ: SRAD) jsou na torridním tempu a za poslední měsíc stoupají téměř 15% a 24% na zahájení 2025, ale alespoň jeden analytik věří, že vysoce létající akcie mají před sebou více vzhůru.
V nové zprávě klientům analytik Deutsche Bank Steven Pizzella zopakoval hodnocení „buy“ na poskytovateli dat sportovních sázek a zároveň zvýšil svůj cenový cíl na 24 USD z 19 USD. To znamená vzhůru asi 13% od úterního uzavření.
„Celkově se i nadále domníváme, že SRAD dává investorům, kteří mají zájem získat dlouhodobé vystavení rychle rostoucímu průmyslu sportovních sázků, což je čistě hrací způsob, jak získat pákový efekt k tématu, prostřednictvím ziskové a většinové předplatné založené na předplatném (~ 70% příjmů), provozní model podnikání (B2B), “píše Pizzella.
Řekl jiným způsobem, Sportradar a soupeř Genius Sports (NYSE: Geni) Poskytujte datové služby provozovatelům sportovní knihy a nezabývají se přímo s bettors. Jako takové jsou více technologie než spotřebitelské cyklické společnosti a poskytují investorům určitou izolaci z často volatilních diskrečních výdajových trendů.
Akcie Sportradar mají prostor pro růst
Po zdlouhavém úseku obchodování převážně plochý se akcie společnosti Sportradar za poslední rok více než zdvojnásobily a od října 2021 pobývají na nejvyšší úrovni.
Potenciálně naznačují, že existuje více prostoru pro vzhůru, jsou dva body. Za prvé, obchod s akciemi níže, kde se to stalo brzy po září 2021 počáteční veřejná nabídka (IPO). Za druhé, tržní kapitalizace společnosti je pouhých 6,34 miliardy USD, což znamená dostatek prostoru pro růst.
Důležité je Sportradar je také příběh bohatý na hotovost Díky silné rozvaze a viditelnosti příjmů a příjmů prostřednictvím svých dlouhodobých smluv s klienty.
„Dané; 1) Jeden z nejsilnějších růstových profilů v našem vesmíru pokrytí (~ 20% 3-letý upravený EBITDA CAGR), 2) silná rozvaha, v čisté hotovostní pozici, 3) zvýšený provozní pákový efekt v letech, 4) Klíčové dlouhodobé smlouvy, v průměru přibližně šest plus let, a 5) přiměřené ocenění, když se na ně zabývají vyhlídkami a kompasy SRAD, opakujeme naše hodnocení nákupu, “dodává Pizzella.
Když už mluvíme o smlouvách Sportradar…
Sportradar má dlouhodobé smlouvy s hlavními profesionálními sportovními ligami včetně Bundesligy, Major League Baseball (MLB), NBANHL a UEFA. Společnost nedávno oznámila prodloužení Paktu MLB, přičemž dohodu uzavřela dohodu do roku 2032. Některé z těchto lig jsou také investory do společnosti SPORTRADAR.
Jasnost naznačuje, že v příštích několika letech existuje minimální riziko smluv, což umožňuje Sportradaru soustředit se na další příležitosti k růstu, poznamenává Pizzella.
„Nezapomeňte, že sportovní práva jsou amortizována přímočarým základem po dobu života každé smlouvy, takže dochází ke zvýšení viditelnosti do velké části nákladové základny postupující vpřed a příležitost řídit přírůstkový provozní páku,“ uzavírá analytik. „Kromě toho si všimneme, že vzhledem k růstu, velikosti a měřítku SRADS se domníváme, že SRAD bude konkurenceschopný pro obnovení těchto smluv za akretických podmínek a bude v silné pozici nabídnout nové smlouvy.“
Příspěvek Akcie společnosti Sportradar mají více vzhůru, říká analytik objevil se poprvé Casino.org.
